Os fundos de multimercado que renderam mais do que o CDI
Levantamento da consultoria Economatica levantou todos os fundos que deram retornos superiores ao CDI desde 2013
Karla Mamona
Publicado em 18 de fevereiro de 2020 às 16h42.
São Paulo - Um levantamento realizados pelaconsultoria de informações financeiras Economatica apontou os 27 fundos de multimercado que tiveram desempenho superior ao CDI ( Certificado de Depósito Interbancário ) nos últimos seis anos.
O fundo com melhorperformance no período analisado (de 31 de dezembro de 2012 até 31 de dezembro de 2019) é o Bahia Am Marau Fc de FI Mult com 149,49% de prêmio sobre o CDI em média por ano. No acumulado dos anos, o desempenho é de 173,38%. Esse fundo tem patrimônio de 5 bilhões de reais de patrimônio.
Entre os 27 fundos, cinco fundos são do Safra Asset, três do Credit Suisse, três do BB Dtvm S.A, dois do Opportunity, dois do Bahia Am Renda Variável e outros 12 gestores com um fundo cada um. Do total, 13 fundos da amostra são multimercados livre, sete Macro, quatro L&S Direcional, dois trading e um juros e moedas.
O estudo considerou todos os os fundos multimercado conforme classificação da Anbima (Associação Brasileira das entidades dos Mercado Financeiro e de Capitais). A consultoria considerou apenas fundos com histórico de 31 de dezembro de 2012 até 31 dezembro de 2019, fundos que entraram no mercado após essa data não fazem parte do levantamento. Além disso, para participar da amostra é necessário ter mais de 500 cotistas no dia 31 de dezembro de 2019, não ser um fundo exclusivo e não ser fundo de crédito privado. Veja tabela abaixo:
| Fundo | Gestora | Prêmio x CDI de 31 de dez. de 2012 a 31 de dez. de 2019 |
|---|---|---|
| Bahia Am Marau Fc de Fi mult | Bahia Asset | 173,38% |
| Polo Macro Fi mult | Polo Capital | 157,80% |
| SPX Nimitz Feeder FIC mul | SPX Capital | 153,08% |
| CSHG All Spx Nimitz FC FI mult | Credit Suisse | 152,82% |
| Manager Spx Nimitz FIC FI mult | Safra Asset | 152,22% |
| Kapitalo Kappa fin fic de fi mult | Kapitalo | 148,66% |
| Az Quest Total Return fc fi mult | AZ Quest | 146,48% |
| Navi Long Short Fc de fi mult | Navi Capital | 145,01% |
| Safra Mix 15 Fic Fi mult | Safra Asset | 142,38% |
| Safra Mix 30 Fic Fi mult | Safra Asset | 142,24% |
| Arx extra fic fi mult | ARX Investimentos | 141,86% |
| Opportunity total fic fi mult | Opportunity | 140,96% |
| Itaú Equity Hedge multimercado ficfi | Itaú Unibanco | 136,92% |
| Bahia Am Fic de Fi Mult | Bahia Asset | 128,25% |
| Artesanal Fc FI mult | Artesanal Investimentos | 122,56% |
| CSHG Top 30 Fc FI Mult, | Credit Suisse | 122,47% |
| Opportunity Market Fc Fi Mult | Opportunity | 121,59% |
| CSHG Top Fc FI Mult | Credit Suisse | 121,16% |
| Safra Absoluto 30 fic fi mult | Safra Asset | 119,43% |
| Kadima II Fic Fi mult | Kadima Asset | 116,44% |
| BB Multimercado LP Dinamico Plus Private FC Fi | BB DTVM | 115,17% |
| Safra high yield fic fi multimercado | Safra Asset | 112,99% |
| Novus capital institucional fic fi mult | Novus Capital | 112,09% |
| BB Mult LP Arbitragem Fc | BB DTVM | 111,27% |
| Sul America Endurance fi mult | Sul America Invest | 110,41% |
| Bb Mult Dinamico lp fc | BB DTVM | 110,08% |
| DLM Hedge conservador fi mult | DLM Investa | 104,22% |
Veja em quanto cada fundo superou o CDI por triênio:
| Fundo | Gestora | Prêmio x CDI de 2012 a 2015 | Prêmio x CDI de 2013 a 2016 | Prêmio x CDI 2014 a 2017 | Prêmio CDI x CDI 2015 a 2018 | Prêmio x CDI 2016 a 2019 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Bahia Am Marau Fc de Fi mult | Bahia Asset | 142,14% | 121,57% | 161,20% | 167,12% | 204,01% |
| Polo Macro Fi mult | Polo Capital | 127,84% | 109,68% | 123,38% | 133,94% | 200,35% |
| SPX Nimitz Feeder FIC mul | SPX Capital | 154,72% | 136,63% | 182,74% | 131,41% | 125,51% |
| CSHG All Spx Nimitz FC FI mult | Credit Suisse | 154,60% | 136,51% | 182,58% | 131,26% | 125,19% |
| Manager Spx Nimitz FIC FI Mult | Safra Asset | 154,18% | 136,00% | 182,04% | 130,78% | 124,78% |
| Kapitalo Kappa fin fic de fi mult | Kapitalo | 101,21% | 114,64% | 137,55% | 168,22% | 180,84% |
| Az Quest Total Return fc fi mult | AZ Quest | 110,83% | 122,19% | 124,51% | 161,49% | 158,60% |
| Navi Long Short Fc de fi mult | Navi Capital | 118,99% | 119,80% | 132,61% | 149,99% | 172,73% |
| Safra Mix 15 Fic Fi Mult | Safra Asset | 137,72% | 128,71% | 134,68% | 116,17% | 136,46% |
| Safra Mix 30 Fic Fi Mult | Safra Asset | 137,70% | 128,51% | 134,59% | 116,02% | 136,29% |
| Arx extra fic fi mult | ARX Investimentos | 108,87% | 125,99% | 129,47% | 148,11% | 137,60% |
| Opportunity total fic fi mult | Opportunity | 119,06% | 118,95% | 121,36% | 121,25% | 154,35% |
| Itaú Equity Hedge multimercado ficfi | Itaú Unibanco | 110,36% | 100,64% | 106,50% | 147,56% | 171,23% |
| Bahia Am Fic de Fi Mult | Bahia Asset | 115,73% | 102,19% | 124,52% | 121,15% | 150,04% |
| Artesanal Fc FI mult | Artesanal Investimentos | 115,04% | 117,05% | 115,74% | 114,73% | 127,37% |
| CSHG Top 30 Fc FI Mult, | Credit Suisse | 111,38% | 110,55% | 121,05% | 106,74% | 134,42% |
| Opportunity Market Fc Fi Mult | Opportunity | 114,71% | 118,48% | 123,11% | 112,03% | 119,46% |
| CSHG Top Fc FI Mult | Credit Suisse | 110,24% | 108,95% | 119,86% | 105,98% | 133,95% |
| Safra absoluto 30 fic fi mult | Safra Asset | 127,51% | 119,17% | 120,74% | 106,79% | 102,80% |
| Kadima II Fic Fi mult | Kadima Asset | 117,07% | 101,86% | 112,81% | 122,11% | 133,05% |
| BB Multimercado LP Dinamico Plus Private FC Fi | BB DTVM | 112,41% | 105,30% | 109,16% | 102,68% | 120,14% |
| Safra High Yield Fic fi multimercado | Safra Asset | 119,80% | 114,59% | 114,90% | 103,64% | 100,43% |
| Novus Capital Institucional fic fi mult | Novus Capital | 109,94% | 114,78% | 118,84% | 106,79% | 105,71% |
| BB Mult LP Arbitragem Fc | BB DTVM | 112,94% | 108,56% | 107,04% | 101,94% | 104,27% |
| Sul America Endurance fi mult | Sul America Invest | 109,10% | 108,31% | 114,81% | 113,50% | 104,53% |
| BB Mult Dinamico lp fc | BB DTVM | 107,25% | 100,76% | 105,64% | 105,90% | 117,40% |
| DLM Hedge Conservador fi mult | DLM Investa | 103,87% | 102,64% | 103,44% | 104,52% | 104,30% |