Faculdade Exame

Fundos de investimento: quais são e como escolher o melhor para você

Entenda quais são os principais fundos de investimento do Brasil e qual perfil de investimento é recomendado para cada um

 (da-kuk/iStockphoto)

(da-kuk/iStockphoto)

bIA Bot
bIA Bot

Ferramenta de inteligência artificial na Exame

Publicado em 9 de outubro de 2024 às 15h03.

Tudo sobreFaculdade EXAME
Saiba mais

Fundos de investimento são uma forma coletiva de aplicação financeira, onde investidores reúnem seus recursos em um único veículo de investimento. Esses fundos proporcionam diversificação e gestão profissional, sendo acessíveis para diferentes perfis de investidores. Os principais tipos de fundos de investimento são classificados de acordo com o tipo de ativo em que investem e a estratégia adotada pelos gestores.

Fundos de ações

Fundos de ações investem majoritariamente em ações de empresas listadas em bolsa de valores. Pela regulamentação da Resolução CVM 175, no mínimo 67% do patrimônio desses fundos deve estar alocado em ativos de renda variável, como ações, bônus de subscrição e BDRs (Brazilian Depositary Receipts; certificados de depósito que representam ações de empresas estrangeiras, negociados na bolsa de valores brasileira). Por serem atrelados ao mercado de ações, esses fundos possuem alta volatilidade e são indicados para investidores que buscam maior exposição a riscos e potencial de rentabilidade.

Fundos de renda fixa

Fundos de renda fixa são mais conservadores e investem, no mínimo, 80% de seus recursos em títulos de dívida de baixo risco, como títulos públicos e privados. Esses fundos oferecem previsibilidade de retorno e são indicados para quem deseja menor exposição à volatilidade do mercado. A diversificação também é um benefício, já que esses fundos podem incluir títulos emitidos por empresas e governos.

Fundos multimercado

Fundos multimercado são conhecidos por sua flexibilidade, podendo investir em uma combinação de diferentes classes de ativos, como ações, renda fixa, câmbio e até derivativos. Ao contrário dos fundos de ações ou renda fixa, os multimercados não possuem um percentual mínimo obrigatório para investir em um único tipo de ativo, o que dá maior liberdade ao gestor. No entanto, essa liberdade pode aumentar os riscos, tornando-os atrativos para investidores dispostos a diversificar entre várias classes de ativos.

Fundos cambiais

Fundos cambiais são focados em ativos relacionados a moedas estrangeiras. Para serem classificados como tais, devem manter 80% de seu patrimônio investido em ativos vinculados ao câmbio. São uma boa opção para investidores que desejam proteger seu patrimônio contra a oscilação das moedas, como o dólar ou o euro, e são frequentemente utilizados em momentos de incerteza econômica.

Fundos estruturados

Fundos estruturados abrangem produtos financeiros mais complexos, como os FIDICs, FIIs e FIPs, que oferecem diferentes perfis de risco e retorno:

  • FIDICs (Fundos de Investimento em Direitos Creditórios): são especializados na aquisição de direitos creditórios, como duplicatas, notas fiscais e outros recebíveis. Esses fundos oferecem soluções de liquidez para empresas e costumam ter um retorno superior em comparação a outros instrumentos de crédito, dado o maior risco de inadimplência;
  • FIIs (Fundos de Investimento Imobiliário): esses fundos permitem que os investidores adquiram cotas de imóveis comerciais ou residenciais sem precisar comprar o imóvel diretamente. Os FIIs geram receita por meio de aluguéis ou da venda de propriedades, distribuindo 95% dos lucros entre os cotistas. São ideais para quem busca renda passiva e exposição ao mercado imobiliário;
  • FIPs (Fundos de Investimento em Participações): focados em adquirir participações em empresas de capital fechado, os FIPs têm como objetivo influenciar diretamente a gestão e o crescimento dessas empresas. Eles são muito utilizados por investidores institucionais e private equity para promover a valorização das empresas antes de vendê-las com lucro.

Esses fundos estruturados são mais arriscados, especialmente em termos de iliquidez, mas oferecem a possibilidade de retornos significativos para investidores que buscam diversificação e estão dispostos a aceitar um maior grau de incerteza.

Acompanhe tudo sobre:Faculdade EXAME

Mais de Faculdade Exame

O que são aquisições hostis e o que elas significam para o mercado?

Veja o que é core business e como encontrar o seu

Como implementar IA em seu negócio em cinco passos

Liderança humanizada: o que é e quais são as melhores práticas