A JBS-Friboi, maior frigorífico de carne bovina do mundo, vai fazer uma oferta de 2,55 bilhões de reais em ações para pagar as aquisições de dois frigoríficos nos Estados Unidos e um na Austrália, anunciadas nesta terça-feira. Cada ação ordinária (com direito a voto) será vendida ao mercado pelo preço de 7,07 reais - 10,3% acima do valor de fechamento ontem (6,41 reais). Hoje, às 13h33, os papéis disparavam 7,80% na Bovespa e alcançavam a cotação de 6,91 reais.

Será a terceira oferta de ações da Friboi em pouco mais de um ano. A empresa abriu o capital no início do ano passado, com suas ações cotadas a 8 reais. Logo em seguida, veio a segunda oferta, desta vez para pagar a aquisição da americana Swift, que tornou a Friboi a maior produtora de carne bovina do mundo. Assim como na segunda operação, os atuais acionistas da empresa terão direito de preferência na aquisição dos papéis. A oferta ainda precisa ser aprovada pelos acionistas da Friboi em assembléia extraordinária.

Com o dinheiro, a Friboi vai comprar três frigoríficos no exterior por de US$ 1,275 bilhão. Serão adquiridas a australiana Tasman por US$ 150 milhões; a National Beef, com sede em Delaware, nos Estados Unidos, por US$ 560 milhões; e a também norte-americana Smithfield Beef Processing, por US$ 565 milhões. As aquisições fazem parte da estratégia de globalização do Friboi, que a permite sofrer menos em casos de embargos à carne brasileira, como aconteceu recentemente por decisão da União Européia. A companhia busca construir uma sustentável plataforma de abate, produção e comercialização de carne nos Estados Unidos e na Austrália.

A Tasman atua no abate, processamento e comercialização de carne bovina e de animais de pequeno porte. Possui seis unidades de abate e uma de confinamento, com capacidade para 25 mil cabeças de gado e 45 mil cabeças de ovinos. Em 2007, a Tasman obteve receita líquida de aproximadamente US$ 464,7 milhões, processou 2,7 milhões de bovinos e animais de pequeno porte. O valor da aquisição, que ainda está sujeita à aprovação de autoridades governamentais, será pago integralmente em dinheiro. Do total de US$ 150 milhões, US$ 50 milhões referem-se à dívida da companhia que serão assumidas pelo Friboi.

Com a norte-americana National Beef, o Friboi adquire três unidades de abate de bovinos, duas de processamento de cortes de carne embalados e customizados e outra especializada em produtos porcionados para estabelecimentos comerciais e consumidor final, além de uma transportadora, com cerca de 1.200 veículos entre transporte refrigerado e de gado vivo. No ano passado, a National Beef obteve receita líquida de US$ 5,6 bilhões e processou 3,9 milhões de cabeças de gado.

Dos US$ 560 milhões que serão pagos pela National Beef, cerca de US$ 465 milhões serão honrados em dinheiro e aproximadamente US$ 95 milhões em ações de emissão do Friboi. A companhia brasileira deverá ainda assumir as dívidas e outros passivos da National Beef, resultando em um valor de firma (enterprise value) de aproximadamente US$ 970 milhões.

A Smithfield Beef Processing concentra a unidade produtora de carne bovina da Smithfield Foods, Inc. Possui quatro unidades de abate de bovinos, uma graxaria, uma unidade de confinamento e uma transportadora. Estão excluídos da aquisição da Smithfield Beef os estoques de gado vivo, mantendo-se, entretanto, a prestação de serviço do processo de engorda pelo Friboi.

A Smithfield Beef Processing processa aproximadamente 680 mil toneladas de carne bovina in natura por ano e, no período de doze meses encerrado em outubro de 2007, obteve receita líquida de aproximadamente US$ 2,8 bilhões e processou aproximadamente 1,9 milhão de cabeças de gado. O valor da aquisição, neste caso, será pago integralmente em dinheiro.

*Com informações da Agência Estado