Grupo Multi, dono do Wizard, negocia sua venda

O Grupo Multi, que controla a rede de idiomas Wizard, está negociando sua venda. O fundador da empresa, Carlos Martins, contratou o banco de investimento BTG Pactual para intermediar conversas com interessados em fazer uma oferta pelo grupo, o maior do país no setor. Segundo EXAME apurou, diversos fundos de private equity foram convidados a analisar os números do Multi – entre eles Advent, GP, Carlyle e General Atlantic. As 3 000 escolas franqueadas da rede faturam 3,8 bilhões de reais. O grupo terá uma geração de caixa de 170 milhões de reais em 2012 e, segundo executivos que participam do processo, é avaliada pela família Martins em cerca de 2 bilhões de reais. O difícil tem sido encontrar alguém disposto a pagar isso tudo. Em paralelo, o Grupo Multi vem se preparando para uma possível abertura de capital: em setembro, contratou o executivo Giovanni Giovannelli como presidente. Lincoln Martins, filho de Carlos, deixou a função. Caso as negociações de venda não avancem, portanto, a empresa seguirá na rota da abertura de capital. Procurado, o Multi não se manifestou.

Essa nota foi publicada na edição 1026 de EXAME, que chegou hoje às bancas.